卓越教育今日公開發(fā)售：每股作價2.20至2.90港元

　　多知網(wǎng)12月12日消息，K12課外教育服務提供商卓越教育 (股份代號：3978) （以下簡稱“卓越教育”）宣布今天（12日）在香港公開發(fā)售，并擬27日在聯(lián)交所主板上市。

　　目前，卓越教育計劃發(fā)售 1.51億股，最終情況視乎超額配股權行使與否而定。12日開始，卓越教育在香港公開發(fā)售。招銀國際融資有限公司為獨家保薦人; 招銀國際融資有限公司與光銀國際資本有限公司為聯(lián)席全球協(xié)調(diào)人。

　　據(jù)悉，在本次發(fā)行的1.51億股中，90%發(fā)售股份將用于國際發(fā)售，其余10%將于香港作公開發(fā)售，每股作價2.20港元至2.90港元。根據(jù)安排，卓越教育股份于2018年12月12日(星期三)上午9時開始香港公開發(fā)售，并于2018年12月17日(星期一)中午12時截止。公司股份將于2018年12月27日(星期四)上午9時開始在聯(lián)交所進行交易，股份代號為3978。

　　股份將以每手1000股進行交易。根據(jù)超額配股權，公司或須配發(fā)及發(fā)行最多合共2271萬股額外股份，相當于全球發(fā)售初步發(fā)售股份總數(shù)的約15%。值得注意的是，卓越教育已與幾何投資管理的平陽中教智學投資管理中心（有限合伙）（「基石投資者」）訂立基石投資協(xié)議 。根據(jù)協(xié)議，基石投資者同意認購的發(fā)售股份總數(shù)將約為1379萬股發(fā)售股份，假設發(fā)售價為2.90港元（即發(fā)售價范圍的上限）。

　　有分析認為，卓越教育在香港聯(lián)交所成功發(fā)行上市，意味著中國內(nèi)地又一家K12教育機構登陸國際資本市場，也將為該公司未來的發(fā)展注入新的活力和動能。

　　根據(jù)弗若斯特沙利文統(tǒng)計，目前中國內(nèi)地K12課外教育服務2017年市場總規(guī)模為3931億元，但整體較為分散，按收益計算，全國排名前5位的企業(yè)占K12課外教育市場的4.7%，其中，卓越教育排名全國第5位，華南第一名。

　　卓越教育是K12課外教育服務提供商，為學生提供全面優(yōu)質(zhì)的課外教育服務及產(chǎn)品，包括優(yōu)學項目、英才項目及全日制備考項目。

　　其中，優(yōu)學項目旨在提高在校學生的學業(yè)成績，涵蓋中國內(nèi)地小學、初中及高中階段的所有核心課程；英才項目旨在促進學生的全面發(fā)展及提高學習參與度及興趣。而全日制備考課程旨在幫助中考及高考復讀學生，協(xié)助他們考取首選的學校。除了學習成績及定量學習成果外，卓越教育還注重激發(fā)學生的整體學習興趣，提高有效的學習能力，以及培養(yǎng)全面發(fā)展，并且以強大的研發(fā)能力及高素質(zhì)的教學團隊來維持教學質(zhì)量。

　　根據(jù)招股說明書，卓越教育2015年-2017年營業(yè)收入分別為7.6億元、9.0億元和11.4億元，凈利潤分別6690萬元、7328萬元和9104萬元，三年毛利率穩(wěn)定在42%左右。業(yè)績背后是學生和家長對卓越教育的認可，今年上半年該公司總招生人次已超過28.9萬名。這也將助力卓越業(yè)務穩(wěn)步增長。其中，在市場需求方面，華南地區(qū)存在巨大的增長空間。

　　數(shù)據(jù)顯示，截至今年上半年末，卓越教育的教育中心已增加至213間，涵蓋中國10個城市，截至2018年6月30日止六個月總招生人次已超過28.9萬名。

　　鑒于優(yōu)質(zhì)教育的壓力不斷增大及為取得優(yōu)異成績的高志向，更多家長愿意為子女選擇課外教育服務。根據(jù)弗若斯特沙利文報告，中國K12教育招生總人次自2013年的2.01億人次增加至2017年2.15億人次，并預計于2022年達至約2.36億人次。

　　而華南地區(qū)課外教育服務市場增長強勁，學生基礎龐大，課外教育服務需求較大。加上粵港澳大灣區(qū)、海南自由貿(mào)易區(qū)及北部灣經(jīng)濟區(qū)的利好政策的制定及實施，也將為教育服務行業(yè)創(chuàng)造有利的宏觀環(huán)境。而卓越教育大部分教學中心也集中在華南地區(qū)，如廣州、深圳、東莞、佛山等地居多。

　　卓越教育CEO兼行政總裁唐俊京表示，將充分利用集團在華南地區(qū)的市場地位、品牌優(yōu)勢、專有課程教材及優(yōu)秀技術能力，尋求選擇性戰(zhàn)略聯(lián)盟及收購，提升市場份額。

　　對于未來發(fā)展，唐俊京稱：“隨著中國的K12課外教育的需求蓬勃增長，我們會擴大我們的教育中心網(wǎng)絡及教學人員隊伍，以應對我們的業(yè)務發(fā)展。未來，我們將利用我們強大的研發(fā)能力和創(chuàng)新的高科技工具，持續(xù)優(yōu)化及豐富我們的服務產(chǎn)品，如開發(fā)在線課程產(chǎn)品、開拓報考藝術專業(yè)的學生市場；致力提高現(xiàn)有市場滲透率，擴大我們的區(qū)域覆蓋范圍，以充份把握市場整合趨勢下呈現(xiàn)的機遇，從而在規(guī)模大且快速增長的市場中受益。”